Probabilidad, inaasahang resulta at sunod-sunod na pagkatalo

Isang sangkap lamang ang porsiyento ng panalo

Magkaibang pahayag ang madalas na pagpanalo at pagkita ng pera. Maaaring magbunga ang proseso ng maraming maliliit na kita na sinisingitan ng iilang malalaking lugi. Maaaring madalas namang matalo ang isa ngunit paminsan-minsan ay kumita nang higit sa naipong lugi nito. Upang maunawaan ang alinman, itala ang dalas at laki ng mga resulta, hindi lamang ang bilang ng berdeng tala sa journal.

Sa pinasimpleng modelong may dalawang resulta, ang inaasahang tubo bawat trade ay probabilidad ng panalo na minultiply sa karaniwang panalo, bawas probabilidad ng pagkalugi na minultiply sa karaniwang pagkalugi, bawas karaniwang gastos. Matematikal na average ito ayon sa ipinapalagay na mga probabilidad. Hindi ito pangako tungkol sa susunod na trade, partikular na buwan o pagpapatuloy ng account. Karaniwang kailangang tayahin din ang mga probabilidad mismo.

Kuwentahin ang netong bersiyon

Ipagpalagay na nananalo ang kathang-isip na proseso sa 40% ng mga pagkakataon, na may $180 na average na gross na panalo at $100 na average na gross na pagkalugi. Ang gross expectancy nito ay 0.40 × $180 na binawasan ng 0.60 × $100, o $12. Kung $15 ang average na gastos sa pagbukas at pagsara, negatibong $3 ang netong expectancy. Hindi maililigtas ng kaakit-akit na reward-to-risk ratio ang proseso mula sa aktuwal na gastos nito.

Isaalang-alang naman ang prosesong nananalo sa 80% ng pagkakataon, kumikita ng $20 sa bawat panalo ngunit nalulugi ng $100 sa bawat talo. Bago ang gastos, ang inaasahang resulta nito ay $16 bawas $20, o negatibong $4. Inilalarawan ng pagtawag dito na sistemang 80% ang katumpakan ang dalas nito ngunit itinatago ang ekonomiya nito. Maaari ring mas malaki ang mga bihirang pagkalugi kaysa sa anumang nakita sa maikling sample.

Igalang ang kawalang-katiyakan sa sample

Ang win rate ng sample ay pagtataya, hindi likas na katangiang nakaukit sa merkado. Limitadong ebidensiya tungkol sa pangmatagalang distribution ang sampung panalo sa dalawampung obserbasyon. Maaaring magbago ang kondisyon ng merkado, kalidad ng execution, at mga tuntunin sa pagpili. Kaya bahagi mismo ng pag-uulat ng estadistika ang pag-uulat ng laki ng sample at panahon ng obserbasyon.

Pinagsasama rin ng simpleng formula ang lahat ng panalo at talo sa mga average. Suriin ang buong listahan ng resulta: maaaring ang ilang pambihirang trade lamang ang bumubuo sa buong resulta. Muling kalkulahin nang wala ang pinakamalaking panalo, nang may mas mataas na gastos at sa mas masamang palagay sa pagpapatupad. Mga pagsubok ito ng sensitivity, hindi hula, ngunit ipinapakita nila kung gaano nakadepende ang konklusyon sa mga paborableng detalye.

Maaaring pareho ang karaniwang kita ng dalawang sample ngunit magkaiba ang tibay ng ebidensiya. Sa isa, magkakalapit ang resulta; sa isa naman, iisang napakalaking panalo ang bumabawi sa maraming talo. Ang standard deviation ng sample na hinati sa square root ng bilang ng obserbasyon ay simpleng tantiya ng standard error kung independiyente, magkakapareho ang distribusyon, at may hangganang variance ang mga obserbasyon.

Magplano para sa mga pagkakasunod-sunod, hindi lamang sa mga average

Kahit na may kilalang 50% na probabilidad ng pagkatalo ang bawat independiyenteng trade, ang probabilidad na matalo ang apat na tinukoy na magkakasunod na trade ay 0.5 na itinaas sa ikaapat na power, o 6.25%. Hindi iyon ang probabilidad na magkaroon ng kahit isang sunod-sunod na apat na talo saanman sa mahabang serye; maraming posibleng panimulang punto. Maaari ring magkumpol ang tunay na mga resulta sa halip na manatiling independiyente.

Hindi pinipigilan ng positibong average ang malalalim na drawdown, margin call o pag-abandona sa proseso. Dapat ipakita ng ulat sa papel ang pagkakasunod ng mga resulta, pinagsama-samang equity at pinakamalalang pagbaba mula sa naunang rurok. Kapaki-pakinabang ang aritmetika dahil inilalantad nito ang mga palagay. Nagiging mapanganib ito kapag inihaharap ang tinatayang mga input nang may kumpiyansang para bang kilalang mga constant sa pisika.

Panatilihing pare-pareho ang mga yunit sa paghahambing ng mga estratehiya. Hindi direktang maihahambing ang inaasahang resulta sa dolyar mula sa isang laki ng posisyon sa isa pang kinalkula sa exposure na sampung ulit ang laki. Makakatulong sa paghahambing ang pagpapahayag ng mga resulta kaugnay ng malinaw na itinakdang paunang planong pagkalugi, ngunit maaaring magdulot ang mga gap ng pagkaluging higit sa isang gayong yunit. Iulat ang aktuwal na resulta sa salapi kasama ng anumang normalized na sukatan upang hindi maitago ng pagbabagong ito ang laki ng mga resulta.

Mula sa iisang tantiya tungo sa saklaw ng posibleng resulta

Kung may 55 panalo sa 100 independiyenteng pagsubok na may nakapirming posibilidad, 55% ang naobserbahang win rate. Ngunit ang 95% Wilson confidence interval ay humigit-kumulang 45.2–64.4%. Inilalarawan ng confidence level ang coverage ng pamamaraan sa paulit-ulit na sampling, hindi ang 95% posibilidad na nasa partikular na interval na ito ang nagbabagong katangian ng merkado.

Kung 150 dolyar ang gross na panalo, 100 ang talo at sampu ang gastos, 250p − 110 ang net expectancy. Sa p = 0.40, −10 ito; sa p = 0.50, 15. Ibinubukod lamang ng halimbawang ito ang epekto ng posibilidad. Sa totoong datos, tinatantiya rin ang laki ng panalo, talo at gastos.

Iba ang compounding: ang pagtaas ng 20% na sinusundan ng pagbaba ng 20% ay ginagawang 960 ang 1,000, kahit zero ang arithmetic mean. Kailangang isama ang patakaran sa laki ng posisyon at muling paglalagay ng kapital para maipaliwanag ang takbo ng account.

Ipakita ang sensitibidad sa mga palagay. Maaaring mapanatili ng muling pag-sample ng magkakasunod na bloke ang ilang ugnayan sa panahon, ngunit hindi nito nalilikha ang krisis na wala sa orihinal na datos.