विस्तृत व्यावहारिक टूलकिट

आँकड़े, स्पष्ट
सीमाओं के साथ।

किसी विचार के पीछे के गणित को परखने के आठ तरीके। हर टूल बताता है कि वह किसका मॉडल बनाता है, क्या छोड़ता है और स्पष्ट दिखता उत्तर कहाँ भ्रामक हो सकता है।

आँकड़े, स्पष्ट सीमाओं के साथ।

पोज़िशन आकार

नियोजित जोखिम बजट में कितनी पूर्ण इकाइयाँ आती हैं? एक ही मुद्रा का लगातार उपयोग करें।

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इकाइयाँ = floor((इक्विटी × जोखिम %) / (|प्रवेश − स्टॉप| + प्रति इकाई लागत))। शेयर या सरल इकाई-आधारित स्पॉट उत्पादों के लिए। यह फ़ॉरेक्स-लॉट, फ़्यूचर्स-अनुबंध, ऑप्शन या मार्जिन कैलकुलेटर नहीं। गैप या स्लिपेज नियोजित जोखिम से अधिक हो सकता है; नॉशनल एक्सपोज़र उपलब्ध पूंजी से अधिक हो सकता है।

जोखिम और प्रतिफल

अनुमानित आने-जाने की लागत के बाद नियोजित लक्ष्य की तुलना नियोजित स्टॉप से करें।

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शुद्ध प्रतिफल = |लक्ष्य − प्रवेश| − लागत। नियोजित जोखिम = |प्रवेश − स्टॉप| + लागत। ब्रेक-ईवन जीत दर = 1 / (1 + शुद्ध प्रतिफल / जोखिम)। इसमें जीत/हार के परिणाम स्थिर और लागत समान मानी गई है; वास्तविक निष्पादन और परिणाम अलग होंगे। अधिक अनुपात बेहतर ट्रेड का प्रमाण नहीं है।

वापसी की चढ़ाई

नुकसान और उसी प्रतिशत का लाभ एक-दूसरे को रद्द नहीं करते।

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आवश्यक लाभ = गिरावट / (100 − गिरावट) × 100। यह योगदान, निकासी, कर और मुद्रास्फीति को छोड़कर मूल सांकेतिक शेष तक वापसी बताता है। यह पूर्वानुमान नहीं है।

ट्रेड का अपेक्षित परिणाम

जीत दर से आगे देखें। लाभ और नुकसान का आकार भी मायने रखता है।

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अपेक्षित परिणाम = जीत प्रायिकता × औसत लाभ − हार प्रायिकता × औसत नुकसान − औसत लागत। सकल लाभ/नुकसान दर्ज करें ताकि लागत दो बार न गिनी जाए। ऐतिहासिक अनुमान अनिश्चित हैं, विशेषकर छोटे नमूनों में। सकारात्मक परिणाम गारंटी नहीं है।

FX इकाइयाँ और पिप मूल्य

स्पष्ट कोट-से-खाता रूपांतरण का उपयोग करके स्टॉप दूरी को आधार मुद्रा इकाइयों में बदलें।

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इकाइयाँ = floor(बजट / (स्टॉप पिप × पिप आकार × रूपांतरण + प्रति इकाई लागत) / वृद्धि) × वृद्धि। पिप मूल्य = इकाइयाँ × पिप आकार × रूपांतरण। केवल रैखिक FX एक्सपोज़र के लिए, ऑप्शन के लिए नहीं। EUR/USD ट्रेड करने वाले USD खाते में रूपांतरण 1 है; अन्य कोट मुद्राओं के लिए वर्तमान, स्वतंत्र रूप से सत्यापित दर चाहिए। मार्जिन सीमाएँ और बदलती रूपांतरण दरें शामिल नहीं। गैप और लिक्विडेशन अनुमान से अधिक नुकसान दे सकते हैं।

पोर्टफ़ोलियो झटका परिदृश्य

तीन बिना लीवरेज वाली होल्डिंग पर एक साथ झटका लागू करें, शेष नकदी अपरिवर्तित रहे।

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लाभ/हानि = sum(होल्डिंग मूल्य × झटका)। होल्डिंग का कुल मूल्य इक्विटी से अधिक नहीं होना चाहिए; बचा हिस्सा नकदी है। यह चुना हुआ परिदृश्य है, प्रायिकता अनुमान या वैल्यू-एट-रिस्क मॉडल नहीं। इसमें लीवरेज, डेरिवेटिव, FX रूपांतरण, फ़ीस, कर या पुनर्संतुलन नहीं है। इसमें माना गया है कि सभी होल्डिंग को परिदृश्य भावों पर मूल्यांकित किया जा सकता है; वास्तविक निकास बदतर हो सकता है।

लागत सहित ब्रेक-ईवन

लॉन्ग पोज़िशन में प्रवेश भाव और निर्दिष्ट आने-जाने का घर्षण वसूल करने के लिए आवश्यक बिक्री भाव खोजें।

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ब्रेक-ईवन बिक्री = [प्रवेश × (1 + प्रवेश फ़ीस %) + स्थिर फ़ीस / इकाइयाँ + प्रति इकाई घर्षण] / (1 − निकास फ़ीस %)। सभी मौद्रिक इनपुट एक ही मुद्रा में हैं। स्प्रेड/स्लिपेज तभी दर्ज करें जब वे आपकी भाव धारणाओं में पहले से शामिल न हों; दो बार न गिनें। वित्तपोषण, कर, बदलती FX दरें और न्यूनतम-फ़ीस नियम शामिल नहीं। यह सरल नकद लॉन्ग पोज़िशन है, ऑप्शन या लीवरेज अनुबंध का मॉडल नहीं।

जीत दर की अनिश्चितता

नमूने की जीत दर सटीक दिखती है। उसकी अनिश्चितता अक्सर अधिक उपयोगी जानकारी देती है।

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z = 1.959964 का उपयोग करके लगभग 95% Wilson स्कोर अंतराल। इसमें एक स्थिर जीत प्रायिकता वाले स्वतंत्र Bernoulli परीक्षण, चयन पक्षपात का अभाव और पहले से निर्दिष्ट रणनीति मानी गई है। सहसंबद्ध ट्रेड, बाज़ार दशा के बदलाव और रणनीति चयन इस व्याख्या को अमान्य कर सकते हैं। अंतराल जीत प्रायिकता से संबंधित है, लाभ या भविष्य की गिरावट से नहीं; लाभ/नुकसान का आकार और लागत फिर भी आवश्यक हैं।

सभी गणनाएँ इसी ब्राउज़र में होती हैं। आपके इनपुट कहीं भेजे नहीं जाते। डिफ़ॉल्ट मान उदाहरण हैं, सुझाया गया आवंटन, लीवरेज या जोखिम सीमा नहीं। जब तक रूपांतरण स्पष्ट रूप से न माँगा जाए, एक ही मुद्रा लगातार उपयोग करें।

गणना से पहले इकाइयाँ जाँचें

हर रकम की मुद्रा, कीमत की इकाई और लागत व्यक्त करने का तरीका लिखें। प्रति इकाई लागत और पूरे लेनदेन की लागत अलग इनपुट हैं। सही अंकगणित मिली-जुली परिभाषाओं या उत्पाद के लिए अनुपयुक्त मॉडल को ठीक नहीं करता।

मूल नतीजा मान्यताओं के साथ रखें, फिर एक महत्वपूर्ण इनपुट बदलें: लागत, निकास कीमत या रूपांतरण दर। मनचाहा अंक खोजने के बजाय अंतर समझाएँ। अज्ञात मात्रा को अज्ञात लिखें; सिर्फ़ सभी खाने भरने के लिए शून्य डालना सटीकता का झूठा आभास देता है।