KUNSKAPEN KOMMER FÖRST.Marknadsföringslänkar · information
Börja lära dig ↗
Den utökade praktiska verktygslådan

Siffror, med
synliga begränsningar.

Åtta sätt att pröva matematiken bakom en idé. Varje verktyg anger vad det modellerar, vad det utelämnar och när ett tydligt svar kan bli missvisande.

Siffror, med synliga begränsningar.

Pröva indata innan du litar på resultatet

Skriv vad varje tal mäter: pris per enhet är inte hela positionens värde, och en procentsats är inte ett penningbelopp. Kontrollera om en kostnad redan ingår i priset eller ska anges separat. En okänd uppgift är inte automatiskt noll.

Spara en grundberäkning, ändra sedan ett osäkert antagande och jämför resultaten. Det visar vilken uppgift som har störst betydelse. Behåll antagandena tillsammans med svaret: kalkylatorn kontrollerar ett förenklat samband, inte om affären kan genomföras eller hur stor den största möjliga förlusten är.

Positionsstorlek

Hur många hela enheter ryms inom en planerad riskbudget? Använd samma valuta genomgående.

Aktivera JavaScript för att beräkna.

Enheter = floor((eget kapital × risk %) / (|ingång − stopp| + kostnader per enhet)). För aktier eller enkla enhetsbaserade spotprodukter. Inte en kalkylator för valutalotter, futureskontrakt, optioner eller marginal. Ett gap eller prisglidning kan överstiga planerad risk; det nominella exponeringsbeloppet kan överstiga tillgängligt kapital.

Risk och avkastning

Jämför ett planerat mål med en planerad stoppnivå efter uppskattade kostnader för köp och försäljning.

Aktivera JavaScript för att beräkna.

Nettoavkastning = |mål − ingång| − kostnader. Planerad risk = |ingång − stopp| + kostnader. Vinstfrekvens för nollresultat = 1 / (1 + nettoavkastning / risk). Förutsätter fasta vinst-/förlustutfall och identiska kostnader; avslut och utfall varierar. En högre kvot bevisar inte att en affär är bättre.

Vägen tillbaka

En förlust och en lika stor procentuell vinst tar inte ut varandra.

Aktivera JavaScript för att beräkna.

Nödvändig uppgång = nedgång / (100 − nedgång) × 100. Detta beskriver återgången till det ursprungliga nominella saldot, utan hänsyn till insättningar, uttag, skatter och inflation. Det är ingen prognos.

Förväntat utfall per affär

Se bortom vinstfrekvensen. Storleken på vinster och förluster spelar också roll.

Aktivera JavaScript för att beräkna.

Förväntat utfall = vinstsannolikhet × genomsnittlig vinst − förlustsannolikhet × genomsnittlig förlust − genomsnittlig kostnad. Ange vinster/förluster före kostnader för att undvika dubbelräkning. Historiska skattningar är osäkra, särskilt i små stickprov. Ett positivt resultat är ingen garanti.

Valutaenheter och pipvärde

Omvandla ett stoppavstånd till basvalutaenheter med en uttrycklig omräkning från motvaluta till kontovaluta.

Aktivera JavaScript för att beräkna.

Enheter = floor(budget / (stopp i pips × pipstorlek × omräkning + kostnad per enhet) / steg) × steg. Pipvärde = enheter × pipstorlek × omräkning. Endast för linjär valutaexponering, inte optioner. För ett USD-konto som handlar EUR/USD är omräkningen 1; andra motvalutor behöver en aktuell, oberoende verifierad kurs. Marginalgränser och förändrade omräkningskurser ingår inte. Gap och likvidation kan överstiga uppskattningen.

Portföljchockscenario

Tillämpa en samtidig chock på tre innehav utan hävstång, med oförändrad kvarvarande kassa.

Aktivera JavaScript för att beräkna.

Vinst/förlust = summan av (innehavets värde × chock). Innehavens summa får inte överstiga eget kapital; resten är kassa. Detta är ett valt scenario, inte en sannolikhetsuppskattning eller en value-at-risk-modell. Ingen hävstång, derivat, valutaomräkning, avgifter, skatt eller ombalansering. Modellen antar att alla innehav kan värderas till scenariots priser; en verklig avveckling kan bli sämre.

Nollresultat med kostnader

Hitta försäljningspriset som krävs för att täcka ingångspriset och angiven handelsfriktion i en lång position.

Aktivera JavaScript för att beräkna.

Försäljningspris för nollresultat = [ingång × (1 + köpavgift %) + fasta avgifter / enheter + friktion per enhet] / (1 − säljavgift %). Alla penningbelopp anges i samma valuta. Ange spread/prisglidning bara om de inte redan ingår i prisantagandena; undvik dubbelräkning. Finansiering, skatt, förändrade valutakurser och minimiavgifter ingår inte. Detta är en enkel lång kontantposition, inte en modell för optioner eller kontrakt med hävstång.

Osäkerhet i vinstfrekvensen

En vinstfrekvens i ett stickprov ser exakt ut. Osäkerheten berättar ofta något mer användbart.

Aktivera JavaScript för att beräkna.

Ungefärligt 95-procentigt Wilsonintervall med z = 1,959964. Förutsätter oberoende Bernoulliförsök med en stabil vinstsannolikhet, ingen urvalsbias och en förutbestämd strategi. Korrelerade affärer, regimskiften och strategival kan göra denna tolkning ogiltig. Intervallet gäller vinstsannolikhet, inte vinstbelopp eller framtida nedgång; utfallsstorlek och kostnader är fortfarande avgörande.

Alla beräkningar körs i den här webbläsaren. Inget du anger skickas iväg. Standardvärdena är exempel, inte förslag på allokering, hävstång eller riskgränser. Använd samma valuta genomgående om inte omräkning uttryckligen efterfrågas.

METODER OCH SAMMANHANG

NIST: konfidensintervall för andelar ↗Investor.gov: hur avgifter och kostnader påverkar en portfölj ↗