ความเสี่ยงและกลยุทธ์
เส้นทางการเรียนรู้
จากขนาดสถานะสู่กระบวนการที่อิงหลักฐาน เรียนรู้ 18 บทตามลำดับ หรือย้อนกลับไปยังขั้นตอนที่ต้องใส่ใจมากขึ้น
เข้าใจกลไกให้ถูกต้อง
สร้างคลังคำศัพท์ที่ใช้ได้จริง โดยไม่ใช้ศัพท์บังความไม่เข้าใจ
- การกำหนดขนาดสถานะ: เริ่มจากการขาดทุน เบื้องต้น · 6 นาที
- คำสั่งซื้อขาย จุดตัดขาดทุน และราคาที่คุณได้รับจริง เบื้องต้น · 6 นาที
- อ่านกราฟโดยไม่สร้างความแน่นอนขึ้นเอง เบื้องต้น · 5 นาที
- ความน่าจะเป็น ค่าคาดหวัง และการขาดทุนต่อเนื่อง ระดับกลาง · 5 นาที
- การทดสอบย้อนหลังโดยไม่หลอกตัวเอง ระดับกลาง · 5 นาที
- สร้างบันทึกการซื้อขายที่บอกความจริง เบื้องต้น · 5 นาที
เชื่อมส่วนต่าง ๆ เข้าด้วยกัน
รวมโครงสร้างผลิตภัณฑ์ ต้นทุน และการตัดสินใจไว้ในคำอธิบายเดียว
- สหสัมพันธ์ การกระจุกตัว และการลดลงจากจุดสูงสุด ระดับกลาง · 5 นาที
- สร้างแผนการซื้อขายจำลองอย่างครบถ้วน เบื้องต้น · 6 นาที
- การกำหนดขนาดตามเกณฑ์เคลลี: สะพานอันเปราะบางจากความได้เปรียบสู่ความเสี่ยง ขั้นสูง · 8 นาที
- การทดสอบภาวะวิกฤต: จำลองลำดับความล้มเหลว ขั้นสูง · 8 นาที
- การตรวจสอบแบบเลื่อนช่วงไปข้างหน้า: อย่าให้ข้อมูลวันพรุ่งนี้เข้าสู่การฝึก ขั้นสูง · 8 นาที
- ความเสี่ยงพอร์ต: สิ่งที่น้ำหนักการลงทุนซ่อนอยู่ ขั้นสูง · 8 นาที
ท้าทายสมมติฐานที่ชวนสบายใจ
ศึกษาสถานการณ์ที่แบบจำลองง่าย ๆ หรือเรื่องเล่าที่มั่นใจใช้ไม่ได้
- การเปลี่ยนระบอบตลาด: ปรับตัวโดยไม่ไล่ตามทุกความผันผวน ขั้นสูง · 8 นาที
- ส่วนขาดจากการดำเนินการ: คำนึงถึงการตัดสินใจที่ไม่สามารถซื้อขายได้ตามนั้น ขั้นสูง · 8 นาที
- การทดสอบหลายสมมติฐาน: เมื่อผลทดสอบย้อนหลังที่ดีที่สุดเป็นเพียงความบังเอิญ ขั้นสูง · 8 นาที
- ความเสี่ยงส่วนหาง: สิ่งที่ VaR ไม่บอกเมื่อเกินเกณฑ์ ขั้นสูง · 8 นาที
- งบความเสี่ยง: จัดสรรความไม่แน่นอน ไม่ใช่เพียงจำนวนเงิน ขั้นสูง · 8 นาที
- ความจุของกลยุทธ์: เมื่อความได้เปรียบเล็กน้อยรองรับคำสั่งขนาดใหญ่ไม่ได้ ขั้นสูง · 8 นาที
เชื่อมความรู้เป็นขั้นตอนที่ทดสอบได้
ทำบัตรสำหรับรายการสมมติ ระบุผลิตภัณฑ์ หน่วยจำนวน สกุลบัญชี และเงื่อนไขเข้าออก คำนวณขาดทุนตามแผนรวมต้นทุน แล้วบอกเหตุการณ์ที่การจับคู่ต่างจากแผน หลักประกันที่ต้องวางไม่ใช่ขาดทุนสูงสุดที่แน่นอน
รวมสถานะเดิมเพื่อดูปัจจัยร่วมและการต้องใช้เงินสดพร้อมกัน แยกฉากราคากระแทกจากฉากที่เข้าถึงเงินไม่ได้ บันทึกวันเวลาที่ภาระต้องจ่าย ไม่ใช่ดูเพียงขาดทุนปลายวัน
ก่อนทดสอบให้ตรึงกฎข้อมูล ต้นทุน การเลือกพารามิเตอร์ และเกณฑ์ปฏิเสธสมมติฐาน เก็บรุ่นและการแก้ไข หากปรับกฎหลังเห็นผล นั่นคือการทดลองพัฒนาใหม่ ผลจากข้อมูลที่เคยเห็นไม่ใช่การยืนยันอิสระ