HỌC TẬP LÀ ƯU TIÊN HÀNG ĐẦU.Liên kết quảng bá · công bố thông tin
Bắt đầu học ↗
Bộ công cụ thực hành mở rộng

Những con số
với giới hạn được chỉ rõ.

Tám cách kiểm tra phép tính đằng sau một ý tưởng. Mỗi công cụ nêu rõ nó mô hình hóa điều gì, bỏ qua điều gì và khi nào một đáp án gọn gàng có thể gây hiểu lầm.

Những con số với giới hạn được chỉ rõ.

Quy mô vị thế

Bao nhiêu đơn vị nguyên vừa ngân sách rủi ro dự kiến? Dùng nhất quán một đồng tiền.

Bật JavaScript để tính toán.

Số đơn vị = floor((vốn chủ sở hữu × tỷ lệ rủi ro %) / (|giá vào − giá dừng| + chi phí mỗi đơn vị)). Dành cho cổ phiếu hoặc sản phẩm giao ngay đơn giản tính theo đơn vị. Không phải máy tính lot ngoại hối, hợp đồng tương lai, quyền chọn hay ký quỹ. Khoảng trống giá hoặc trượt giá có thể vượt rủi ro dự kiến; mức phơi nhiễm danh nghĩa có thể vượt vốn sẵn có.

Rủi ro và lợi nhuận

So sánh mục tiêu dự kiến với dừng lỗ dự kiến sau chi phí hai chiều ước tính.

Bật JavaScript để tính toán.

Lợi nhuận ròng mục tiêu = |giá mục tiêu − giá vào| − chi phí. Rủi ro dự kiến = |giá vào − giá dừng| + chi phí. Tỷ lệ thắng hòa vốn = 1 / (1 + lợi nhuận ròng mục tiêu / rủi ro). Giả định kết quả thắng/thua cố định và chi phí giống nhau; giá khớp và kết quả sẽ thay đổi. Tỷ lệ cao hơn không chứng minh giao dịch tốt hơn.

Hành trình phục hồi

Khoản lỗ và khoản lãi cùng tỷ lệ phần trăm không triệt tiêu nhau.

Bật JavaScript để tính toán.

Mức tăng cần thiết = sụt giảm vốn / (100 − sụt giảm vốn) × 100. Công thức mô tả mức phục hồi về số dư danh nghĩa ban đầu, bỏ qua nộp thêm, rút tiền, thuế và lạm phát. Đây không phải dự báo.

Kỳ vọng giao dịch

Đừng chỉ nhìn tỷ lệ thắng. Quy mô lãi và lỗ cũng quan trọng.

Bật JavaScript để tính toán.

Kỳ vọng = xác suất thắng × lãi trung bình − xác suất thua × lỗ trung bình − chi phí trung bình. Nhập lãi/lỗ gộp để tránh tính chi phí hai lần. Ước tính lịch sử có tính bất định, đặc biệt với mẫu nhỏ. Kết quả dương không phải bảo đảm.

Đơn vị ngoại hối và giá trị pip

Chuyển khoảng dừng lỗ thành đơn vị tiền cơ sở bằng tỷ giá định giá sang tài khoản rõ ràng.

Bật JavaScript để tính toán.

Số đơn vị = floor(ngân sách / (số pip dừng lỗ × kích thước pip × hệ số quy đổi + chi phí mỗi đơn vị) / bước tăng) × bước tăng. Giá trị pip = số đơn vị × kích thước pip × hệ số quy đổi. Chỉ áp dụng cho mức phơi nhiễm FX tuyến tính, không áp dụng cho quyền chọn. Với tài khoản USD giao dịch EUR/USD, hệ số quy đổi là 1; các đồng tiền định giá khác cần tỷ giá hiện hành được xác minh độc lập. Không bao gồm giới hạn ký quỹ và biến động tỷ giá quy đổi. Khoảng trống giá và thanh lý có thể khiến tổn thất vượt ước tính.

Kịch bản cú sốc danh mục

Áp dụng cú sốc đồng thời cho ba khoản nắm giữ không đòn bẩy, giữ nguyên tiền mặt còn lại.

Bật JavaScript để tính toán.

Lãi/lỗ = tổng(giá trị khoản nắm giữ × cú sốc). Tổng các khoản nắm giữ không được vượt vốn chủ sở hữu; phần còn lại là tiền mặt. Đây là kịch bản đã chọn, không phải ước lượng xác suất hay mô hình giá trị chịu rủi ro. Không có đòn bẩy, phái sinh, quy đổi ngoại hối, phí, thuế hay tái cân bằng. Giả định mọi khoản nắm giữ có thể được định giá tại mức của kịch bản; thoát vị thế thực tế có thể tệ hơn.

Hòa vốn có tính chi phí

Tìm giá bán cần để thu hồi giá vào và ma sát hai chiều đã nêu cho vị thế mua.

Bật JavaScript để tính toán.

Giá bán hòa vốn = [giá vào × (1 + % phí vào) + phí cố định / số đơn vị + chi phí ma sát mỗi đơn vị] / (1 − % phí thoát). Mọi đầu vào tiền tệ dùng một đồng tiền. Chỉ nhập chênh lệch giá/trượt giá nếu chưa nằm trong giả định giá; không tính trùng. Không gồm tài trợ, thuế, tỷ giá thay đổi và quy tắc phí tối thiểu. Đây là vị thế mua tài sản cơ sở đơn giản, không phải mô hình quyền chọn hoặc hợp đồng đòn bẩy.

Bất định về tỷ lệ thắng

Tỷ lệ thắng mẫu trông chính xác. Sự bất định của nó thường cho biết nhiều hơn.

Bật JavaScript để tính toán.

Khoảng điểm Wilson xấp xỉ 95% dùng z = 1.959964. Giả định các phép thử Bernoulli độc lập với một xác suất thắng ổn định, không có thiên lệch lựa chọn và chiến lược được xác định trước. Giao dịch tương quan, thay đổi chế độ thị trường và việc lựa chọn chiến lược có thể làm mất hiệu lực của cách diễn giải này. Khoảng này liên quan đến xác suất thắng, không phải lợi nhuận hay sụt giảm vốn tương lai; quy mô lãi lỗ và chi phí vẫn rất quan trọng.

Mọi phép tính chạy trong trình duyệt này. Không dữ liệu nào bạn nhập được gửi đi. Giá trị mặc định là ví dụ, không phải mức phân bổ, đòn bẩy hay giới hạn rủi ro được đề xuất. Hãy nhất quán dùng một đồng tiền trừ khi có yêu cầu quy đổi rõ ràng.

Kiểm tra đơn vị trước khi tính

Ghi rõ đồng tiền của từng khoản, đơn vị của giá và cách biểu diễn chi phí. Chi phí trên một đơn vị khác chi phí của cả giao dịch. Phép tính đúng không sửa được đầu vào dùng lẫn định nghĩa hoặc mô hình không phù hợp với sản phẩm.

Lưu kết quả cơ sở cùng giả định rồi đổi một đầu vào quan trọng: chi phí, giá thoát hoặc tỷ giá quy đổi. Giải thích chênh lệch thay vì tìm con số mình muốn. Đánh dấu đại lượng chưa biết; nhập số không chỉ để điền đủ ô sẽ tạo cảm giác chính xác giả tạo.

PHƯƠNG PHÁP VÀ BỐI CẢNH

NIST: khoảng tin cậy cho tỷ lệ ↗Investor.gov: phí và chi phí ảnh hưởng danh mục thế nào ↗